Alle Augen richten sich auf Nvidia, die derzeit wohl wichtigste Aktie der Welt (auf jeden Fall für die kurz- bis mittelfristigen Aussichten für globale Aktien). Die Anleger fragen sich, ob Nvidia wieder einmal seinen Gewinnbericht vorlegen kann. Die Aktie blickt auf eine 12-Monats-Performance von 236% (bzw. auch +40% YTD) zurück – eigentlich im Einklang mit den Fundamentaldaten: Die Konsensschätzung für den Umsatz liegt bei $20,54 Mrd. (+239,5% J/J).
Dies ist sicherlich ein Hype, aber auch eine Wachstumsstory. Ich bin der Erste, der vor Bubbles warnt, aber bisher wurde der KI-Hype nicht nur von der Euphorie angetrieben, sondern auch von den Fundamentaldaten, die auf das Wachstum hinweisen, das für die Aktiengewinne, die wir sehen, notwendig ist.
Nvidia steht im Zentrum der KI-Revolution und hat in diesem Jahr die bisher beste Performance im S&P 500, nachdem es sich bis 2023 mehr als verdreifacht hat (und auch mit Abstand die beste Performance im S&P 500 & Nasdaq 100).
Wir sehen gemischte Märkte in Europa und Asien. China konnte die gestrigen Verluste reduzieren und startete sehr gut in den heutigen Handelstag, bevor es einige der starken Anfangsgewinne wieder abgab. Der CSI 300 Index (gehandelt in Hongkong) für Festlandaktien stieg um 1,4 %. Immobilienentwickler führten die Kursgewinne an, nachdem die Banken die Finanzierungshilfen für den angeschlagenen Sektor erhöht hatten. Ein Teil der Unterstützung wird jedoch sicherlich nur von kurzer Dauer sein, da die erneute Verschärfung des Handels durch Quant-Fonds auch die Bedenken über Leerverkäufe verringert hat. Andere asiatische Märkte notierten insgesamt leicht im Minus.
Die Märkte in Deutschland und Frankreich liegen im Plus, aber der Euro Stoxx 600 wurde durch die Schwäche des britischen Finanz- und Bergbausektors belastet: Die HSBC brach um mehr als 7 % ein, nachdem sie einen Gewinnrückgang von 80 % im vierten Quartal gemeldet hatte. Schwache Gewinne der Bergbauunternehmen Glencore und des weltgrößten Eisenerzförderers Rio Tinto belasteten ebenfalls.
Die Märkte in New York liegen leicht im Minus, wobei die Verluste erneut von den Technologiewerten angeführt werden. Erneut belasten Nvidia und andere Chips die Wall Street – Nvidia wird im vorbörslichen Handel derzeit 1,8 % niedriger gehandelt, nachdem sie gestern um 4,4 % gefallen waren. Nvidia wird seinen Gewinnbericht nach Börsenschluss der NYSE veröffentlichen. Der Gewinnbericht von Nvidia wird für die Wall Street und insbesondere für Big Tech/Chip/KI-Aktien von massiver Bedeutung sein.
Andere bemerkenswerte vorbörsliche Aktienbewegungen: Palo Alto Networks brach um mehr als 21% ein, nachdem das Cybersicherheitsunternehmen seine Umsatzprognose gesenkt hatte. Amazon stieg um 1,1%, nachdem es Walgreens Boots Alliance im Dow Jones abgelöst hatte. Walgreens fiel um 3%.
Wir sehen, dass die Renditen immer noch langsam sinken, wobei die Rendite der 10-jährigen US-Treasuries zwei Basispunkte niedriger ist. Der USD blieb stabil.
Bei den Rohstoffen stieg Aluminium aufgrund von Spekulationen über weitere Sanktionen gegen Russland, die zu Lieferengpässen führen könnten. Andererseits erreichten die Eisenerz-Futures nach einer volatilen Sitzung, in der die Preise zwischen Gewinnen und Verlusten schwankten, den niedrigsten Stand seit Oktober. Der Ölpreis ging leicht zurück fand aber scheinbar einen Boden. Der Goldpreis erholt sich weiterhin von den Verlusten der letzten Woche, was durch sinkende Renditen und eine erhöhte Nachfrage nach sicheren Häfen begünstigt wird.
👁 ROB'S MARKET OVERVIEW:
- Februar 2024
🌐/🇺🇸 Globale Märkte ↘️/↕️ (schwacher Start, dann gemischte Märkte, vorsichtiges Handeln vor dem Abschluss / Nvidia-Bericht)
Zyklische Aktien ↘️/↕️
Technologie-/Wachstumsaktien ↘️/➡️
Finanzaktien ↘️/↕️
Defensivaktien ➡️/↗️
Energieaktien ➡️
Rohstoff-Aktien ↘️
💱 Forex
AUD ↗️/➡️ (gestützt durch kurzlebigen China-Optimismus)
EUR ↗️/➡️ (überkauft, begrenztes Aufwärtspotenzial kurzfristig)
USD, GBP, JPY, CHF, CAD ➡️
⚒ Rohstoffmärkte ↕️
Ölpreise ↘️/➡️ (Öl findet Unterstützung; wird versuchen, Unterstützung bei $77,00 zu finden & bleibt bullisch)
Erdgaspreise ↗️/↕️
Metallpreise ↕️ (sehr gemischt: Aluminium mit starken Gewinnen; Eisenerz auf Mehrmonatstiefs)
Gold ➡️/↗️ (Gold & andere Edelmetalle mit Gewinnen, da die Renditen sinken / mehr Nachfrage nach sicheren Häfen)
⚡️Kryptos ↕️ (versucht sich von einigen Verlusten gestern zu erholen; wird eine starke Unterstützungsrange zwischen $50K – $51K finden).
(*↗️ bullisch, ↘️ bärisch, ➡️ seitwärts / stabil, ↕️ gemischt / volatil)
Dein Robert
