Die weltweiten Aktienmärkte versuchen, die jüngsten starken Verluste zu begrenzen, nachdem die US-Wirtschaft so schnell wie seit 2021 nicht mehr gewachsen ist. Die Märkte erhielten auch einen leichten Auftrieb, nachdem die Europäische Zentralbank die Zinssätze wie erwartet unverändert ließ – nach 10 Zinserhöhungen in Folge.
Die globalen Aktienmärkte erlebten in den letzten Sitzungen einen brutalen Ausverkauf und verzeichneten auch heute eine schwache Eröffnung in Asien (China nur positiv dank der Konjunkturmaßnahmen), Europa und zusätzliche vorbörsliche Verkäufe in den USA. Die Aktien der Facebook-Muttergesellschaft Meta Platforms fielen, nachdem die Hoffnungen der Anleger auf eine langfristige Erholung der Werbeindustrie enttäuscht wurden – Meta warnte vor der kommenden Unsicherheit. Auch andere Unternehmen, wie UPS und Southwest Airlines, senkten ihre Erwartungen. Außerdem warnen immer mehr Unternehmen vor hohen Zinsen/Renditen und hohen Arbeitskosten. Die Sorge um eine schwächelnde Wirtschaft wird zunehmen und insgesamt zu mehr Verkäufen führen.
Die so genannten „Magnificent Seven“, die die diesjährige Rallye an den US-Aktienmärkten angetrieben haben, melden enttäuschende Gewinne, durch die $200 Mrd. ihres Marktwerts verloren gingen, was den S&P 500 in eine Korrektur und den Nasdaq 100 auf Tiefststände wie zuletzt im Mai drückte. Aus technischer Sicht sind einige der stark verkauften Aktien kurzfristig überverkauft, obwohl die Bewertungen weiterhin hoch sind und weitere Verkäufe fundamental unterstützt werden.
Neben Meta sind auch die Google-Muttergesellschaft Alphabet und Tesla seit der Veröffentlichung der Ergebnisse eingebrochen, während Microsoft bisher der einzige Lichtblick ist. Amazon veröffentlicht seine Ergebnisse heute nach Börsenschluss, hat aber bereits in der letzten Sitzung starke Verkäufe verzeichnet. Die Märkte sind weiterhin sehr volatil. Angesichts der brutalen Verluste könnten wir anfangs einige Dip-Käufe sehen, aber das wird angesichts der zunehmenden Anzeichen für eine weitere Verlangsamung des Umsatzwachstums nicht zu einer anhaltenden Rallye führen.
Die geopolitischen Spannungen eskalieren weiter, da Israel seine Luftangriffe auf das belagerte Gebiet in Gaza zu verstärken scheint. Zwar handelt es sich dabei nicht um eine groß angelegte Invasion der israelischen Armee, aber wir beobachten Razzien in Gaza, um Informationen über die Hamas und Geiseln zu sammeln.
Wir sehen einen Dollar, der sich wieder seinem Höchststand von 2023 nähert. Angesichts der relativen Widerstandsfähigkeit der US-Wirtschaft und der sich verschlechternden Risikostimmung wird der USD weiterhin stark bleiben. Die starke Nachfrage nach sicheren Häfen wird auch Gold weiterhin stützen. Die Ölpreise haben ihre jüngsten Verluste ausgeweitet, dürften aber angesichts der zunehmenden Spannungen zwischen dem Westen/den USA und dem Iran bald einen Boden finden.
👁 ROB'S MARKET OVERVIEW:
- Oktober, 2023
🇺🇸 US-Märkte ↗️/↕️/↘️ (Erholung, hohe Volatilität und zurückkehrende Gewinnmitnahmen vor Amazon-Ergebnissen)
Zyklische Aktien ↗️/↕️/↘️
Tech/Wachstumsaktien ↗️/↕️/↘️
Finanzaktien ↗️/↕️
Defensive Aktien ➡️/↗️
Energieaktien ↘️/➡️
Rohstoffaktien ➡️/↘️
💱 Forex
USD ➡️/↗️
GBP, CAD, JPY, CHF ➡️
EUR ↕️/↘️ (EZB signalisiert, dass der Zinshöhepunkt erreicht ist)
AUD ➡️/↘️
⚒ Rohstoffmärkte ↕️/↘️
Ölpreise ↘️/↕️/➡️
Erdgaspreise ↘️/➡️
Metallpreise ↗️/↕️/↘️
Gold ➡️/↗️
⚡️Kryptowährungen ↕️/↘️ (Optimismus bezüglich ETF lässt nach – schlechte Risikostimmung belastet)
(*↗️ bullisch, ↘️ bärisch, ➡️ seitwärts / stabil, ↕️ gemischt / volatil)
Dein Robert
